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標題: 基金：第三代Plus收益型基金登場，保德信多元收益組合基金6/20開募 [打印本頁]

作者: wifero123 時間: 2016-6-7 11:36 AM 標題: 基金：第三代Plus收益型基金登場，保德信多元收益組合基金6/20開募

【財訊快報／李娟萍報導】今年全球市場波動，股市先抑後穩，2008年起熱銷的收益概念基金持續受青睞，但也隨市場變化與時俱進，從早期的高收益債，演變到股債平衡，如今，更是進化為第三代「多元收益」，並外加（Plus）基準配置，不僅兼顧短期收益報酬的機會，同時不偏離長期投資目標，堪稱投資人抵抗市場不確定性的新選擇。

　　去年興起的第三代收益型基金，兼顧各類配息形資產，包括股、債、房地產信託REITs、另類資產；而今年出現的第三代Plus則是針對各資產設定基準比例，不論市場多空，投資組合不需要大幅、頻繁動態調整，即將於6月20日募集的保德信多元收益組合基金，堪稱「第三代Plus收益型基金」。

　　觀察2008年金融海嘯後、美國推行量化寬鬆（QE）以來，保德信投信分析，高收益債退位後，股債平衡型基金興起，但隨著去年下半年中國股市下挫帶起的全球市場震盪，「多元」兼顧「收益機會」成為最新的潮流，台灣人長期投資的意識也逐漸抬頭。

　　保德信多元收益組合基金經理人李宏正分析，考量過去市場經歷景氣興衰、金融風暴、Fed升降息後，動態配置目前資產管理業者已經能夠提出「營養配方」，進一步以「月月配息」提供投資人創造被動現金流的機會。

　　李宏正進一步指出，美國最新的非農就業數據不如預期，為下半年聯準會（Fed）升息時間埋下變數，在低利環境中，高股息股票、新興市場債、房地產信託REITs等收益相對受惠，而多元收益概念基金的「利率敏感度」較低，受到利率變動的衝擊相對較小，若納為核心資產，有助投資人遠離追高殺低的惡性循環。

　　保德信投信產品首席石永平提醒，許多投資人選擇多元收益概念基金，首先可能考量「是否具有高配息率」；然而，這背後的盲點是：配息型基金的總報酬為「配息加上淨值漲跌」，投資人要小心「賺了配息卻賠上淨值」，以免得不償失，與其選擇高配息，不如選擇優質而多元的配息。

　　舉保德信多元收益組合基金為例，基準配置有五大資產：45%在投資等級債券，30%高息股票，搭配15%的高收益債券，以及房地產信託REITs、其他收益資產各5%，因應市場狀況微調；預計從上千檔台灣核備銷售基金及在美國、英國、愛爾蘭、香港掛牌的ETF當中，精選出20到30檔子基金，希望在一定的風險水準下，爭取具有競爭力的總報酬與收益率。

作者: ayz847 時間: 2016-6-7 12:10 PM

即將於6月20日募集的XXX組合基金。
所以還是開募宣傳！
只差沒有 Show Girl 清涼秀。

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